Финансово-экономическая деятельность исламских банков

Описанная выше техники похожа на ссуду с фиксированной ставкой процента, поскольку здесь деньги, уплаченные банком поставщику товара, в конечном счете обмениваются на большую сумму денег при продаже товара клиенту. Однако налицо принципиальное отличие метода мурабаха, которое заключается в том, что клиент не обязан юридически осуществлять покупку товара у банка. Банк при необходимости может реа

лизовать товар на рынке. Поскольку товар отгружается на имя клиента, клиент в этой ситуации должен подтвердить передачу товара в полное распоряжение банка.

При финансировании мурабаха клиент может вносить платеж по частям. Банк может потребовать обеспечение какой-либо гарантии, однако ни при каких обстоятельствах банк не может завысить оговоренную с клиентом цену товара, а при отсрочке платежа клиент не штрафуется.

Метод мурабаха нашел широкое применение в торговле между исламскими странами, он используется при регулировании торговых балансов. Так, базирующийся в Саудовской Аравии ИДБ широко использует метод мурабаха в торговле между странами - его учредителями, особенно в сфере торговли продукцией нефтехимии. При этом ИДБ способствует быстрому получению платежа страной-экспортером, оплачивая продукцию из средств банка. Страна-импортер, в свою очередь, получает товар в кредит, осуществляя платеж по прошествии определенного времени. На кредиты мурабаха разной степени срочности приходится около 2/3 от общего объема операций ИДБ, 1/3 объема активных операций КФХ.

Иджара (сдача в аренду) представляет собой разновидность лизинговой операции. Шариат адаптировал метод лизинговой операции в форме прямого финансирования аренды или финансирования покупки по лизингу. При прямом финансировании аренды банк покупает основные фонды и сдает их в аренду бенефициару(лицензиату) за согласованную ежегодную или ежемесячную арендную плату. Соглашение о покупке по лизингу базируется на распределении прибылей. Получаемая банком по лизингу основная сумма платежа, а также прибыль от операции обычно реинвестируются и доход вновь направляется на оплату закупок оборудования.

Ислам не запрещает движение капитала через выдачу ссуд, так как не осуждается получение прибыли посредством инвестирования капитала. Поэтому, исламские банки практикуют и обычные виды ссуд. Например, ИДБ предоставляет ссуды частному сектору на финансирование производственных проектов, предпринимательства, ссуды на осуществление различных программ развития стран - членов банка. КФХ осуществляет краткосрочное финансирование с помощью оборотных кредитно-денежных документов (векселей и т.п.) и получает определенный коммерческий доход, "исключающий ростовщичество", как отмечается в уставе банка.

Первоначально основной целью исламских банков провозглашалось содействие социальному прогрессу в исламском мире. Поэтому на исламские кредитные институты было возложено выполнение целого ряда социальных функций. Сюда относятся сбор закята и пожертвований, ведение фондов социального назначения, предоставление благотворительных ссуд Хард Аль-Хасан и других социальных услуг.

Финансирование социальных мероприятий осуществляется исламскими банками за счет их прибыли, отчислений клиентов, а также со специальных счетов, на которых аккумулируются средства, поступающие от компаний и частных лиц по религиозному налогу закят (2,5% от чистой прибыли, либо стоимости имущества и добровольному взносу садакат. Ведение и распределение средств данных счетов в аравийских странах возлагаются на исламские банки. Фонды социального назначения ведутся обособленно от остальных операций банка в соответствии с положениями шариата. Так, ИДБ помимо фондов закята и садаката имеет крупный спецфонд на счете для социальных мероприятий - 144,9 млн. исламских динаров (155,5 млн. долл.). Половина этих средств переводится на отдельные счета специального назначения по социальным мероприятиям: поддержка Исламского центра обучения и исследований, ликвидация последствий стихийных бедствий и катастроф и т.п., Кувейтский КФХ имеет счет для ассигнований Кувейтскому институту научного прогресса (5% чистой прибыли после отчисления вкладчикам, акционерам и в резервы).

Среди других социальных мероприятий, осуществляемых исламскими банками, - сотрудничество с региональными и международными организациями развития, кооперация с религиозными, культурными и научными организациями мусульманских стран.

Таким образом, исламские банки применяют находящиеся в соответствии с Шариатом методы Финансирования в кредитных операциях разных видов и разной степени срочности. В то же время, как уже отмечалось, прослеживается достаточно выраженная специализация исламских финансовых институтов. Так, ИДБ в основном занимается Финансированием крупномасштабных проектов в области экономического развития, международной торговли, сводя к минимуму другие операции. КФХ наибольшее внимание уделяет прямым инвестициям и инвестициям через систему участий. В то же время деятельность исламских банков отличается широкой универсализацией и практически ни один из них не игнорирует выполнение других функций (помимо основных). Приоритетными сферами финансирования, осуществляемого ИДБ, являются внешняя торговля, промышленность и добыча сырья, транспорт и связь, сельское хозяйство, социальные услуги, коммунальное хозяйство; КФХ - недвижимость, торговля, коммерция, инвестиции, в т. ч. в акции исламских банков; Дубай Исламик Бэнк - недвижимость, рыболовство, исламское страхование и потребительская кооперация; Бахрейн Исламик Бэнк - торговля, недвижимость, акции исламских банков и инвестиционных компаний.

Поскольку современные исламские кредитные институты пока что прошли небольшой интервал времени в своей эволюции, не накоплен достаточный материал для вынесения однозначных суждений о результатах их деятельности. Можно, однако, привести целый ряд доводов в пользу эффективности данных институтов.

Главными факторами, обеспечивающими конкурентоспособность исламских банков при проведении пассивных операций, особенно в мусульманских странах, являются: Во-первых, приоритетный доступ к мобилизации сбережений населения и предпринимателей с мусульманским вероисповеданием в виду того, что гарантируется их использование в соответствии с положениями шариата.

Во-вторых, отсутствие ограничений минимальных размеров вкладов и бесплатное предоставление услуг (в т. ч. и по инвестиционным счетам, как правило), что также повышает конкурентоспособность пассивных операций исламских банков. В этой связи исламские банки успешно выполняют роль учреждений кредитной кооперации.

Главным преимуществом исламской банковской системы в отношении как пассивных операций, так и в целом всей совокупности операций исламских банков, является возможность автоматически абсорбировать диспропорции, ведущие к кризису платежеспособности. У исламского кредитного института любое ухудшение структуры активов сразу же отражается на величине пассивов, т.е. на номинальной стоимости депозитов клиентов, которые своими депозитами участвуют в совместном предпринимательстве вместе с банком и несут риск потерь. Поэтому реальная стоимость пассивов и активов будет равной на любой момент времени. Иначе говоря, принятие всеми участниками финансовой операции на себя соответствующей доли предпринимательского риска в каждый конкретный момент времени предотвращает накопление риска ухудшения ликвидности. Положительная оценка данного механизма имеется также в отечественной литературе.

 Скачать реферат