Методы комплексной оценки хозяйственно-финансовой деятельности

В отличие от факторов интенсивности и эффективности производства выделяют непосредственные источники эффективности, а следовательно, и резервов производства, каковыми могут быть только производственные и финансовые ресурсы (средний прямоугольник рис.1).

Конечные результаты хозяйственной деятельности (нижний прямоугольник схемы (рис.1) складываются под воздействием как интенсивных, так и экс

тенсивных факторов, как качественных, так и количественных показателей использования ресурсов. Особенностью интенсивного и экстенсивного использования ресурсов является их взаимозаменяемость. Так, недостаток рабочей силы можно восполнить повышением производительности труда.

На показатель объема хозяйственной деятельности (продаж товаров) воздействуют как экстенсивные, так и интенсивные факторы-показатели, использования ресурсов. Поэтому об эффективности можно судить по доле влияния интенсификации на приращение продукции.

На показатель прибыли также воздействуют как экстенсивные, так и интенсивные факторы-показатели использования ресурсов, значит, в целом по абсолютному показателю прибыли нельзя судить о чистой эффективности, об эффективности можно судить только по той доле прибыли, которая определена показателями интенсификации.

Моделирование показателя рентабельности капитала предприятия обеспечивает создание пятифакторной модели рентабельности, включающей в себя все пять показателей интенсификации использования производственных ресурсов:

Р/K = P/N * N/K = (P: N) / (F: N + E: N) = (1 - S: N) / (F: N + E: N) = (1 - (U: N + M: N + A: N) / (F: N + E: N).

Последнее преобразование показателя рентабельности капитала позволяет выделить пять факторов интенсификации:

U: N - оплатоемкость продукции, отражающая трудоемкость в стоимостной форме;

M: N - материалоемкость продукции;

А: N - амортизациеемкость продукции;

F: N - фондоемкость продукции по основному капиталу;

E: N - оборачиваемость оборотного капитала (коэффициент закрепления).

Показатель рентабельности авансированного капитала предприятия поэтому и называют самым обобщающим показателем эффективности хозяйственной деятельности, что он вбирает в себя результаты всей интенсификации использования производственных ресурсов. Это главный регулятор конкуренции в рыночной экономике.

Финансовое состояние и платежеспособность, хотя и испытывают некоторое, влияние экстенсификации, но в основном отражают влияние факторов интенсификации, так как зависят от оборачиваемости оборотных средств и размеров получаемой прибыли.

1.2 Теоретические основы комплексной оценки финансово-хозяйственной деятельности

Существуют две группы методов комплексной оценки эффективности деятельности:

1) без расчета интегрального единого показателя (эвристические методы) и 2) с расчетом единого интегрального показателя.

Примерами эвристических методов оценки, основанных на профессиональном опыте аналитика, являются динамические сравнения (горизонтальный анализ) показателей, структурные сравнения (вертикальный анализ), пространственные сравнения, группировки показателей по разным признакам и другие. В табл.1 может быть представлена примерная сводка важнейших показателей хозяйственной деятельности предприятия, которая позволяет оценить его деятельность в отчетном году по сравнению с планом и предшествующим годом. Оценка возможна, в основном, по типу "лучше" или "хуже" работало предприятие по сравнению с базой. О многом говорят темпы роста и прироста показателей, но общая количественная оценка этими методами не достигается.

Таблица 1 Форма сводной таблицы основных показателей, комплексно характеризующих хозяйственную деятельность в отчетном периоде

Методы расчета единого интегрального показателя эффективности хозяйственной деятельности весьма разнообразны.

Существует "естественный", данный самой рыночной экономикой интегральный показатель эффективности в виде показателя рентабельности активов. Но поскольку на этот показатель воздействует множество разноплановых факторов, то требуется глубокий факторный анализ рентабельности активов. К тому же рентабельность активов не охватывает такие стороны деятельности предприятия, как рыночная устойчивость, ликвидность, платежеспособность, т.е. не полностью охватывает финансовое состояние предприятия, от которого, с одной стороны, зависит сама рентабельность активов, а с другой - рентабельность активов во многом определяет это финансовое состояние.

Для комплексной оценки всей хозяйственной деятельности или ее отдельных сторон применяют различные статистические и экономико-математические методы:

метод сумм, когда, например, суммируются темпы прироста отобранных показателей;

средняя арифметическая взвешенная, например, исходя из тех же темпов прироста, но с учетом веса каждого показателя по какому-либо принципу;

метод суммы мест, когда суммируются места, достигнутые предприятиями по различным отобранным показателям: наименьшая сумма мест означает первое место в рейтинге предприятий и т.д.

метод балльной оценки, когда каждый показатель имеет свой весовой балл, и в баллах же оцениваются приращения показателей по определенной шкале;

метод прироста совокупного ресурса на 1% прироста продаж продукции (этот и последующие методы будут в дальнейшем рассмотрены подробно);

метод определения доли влияния интенсификации на приращение продукции, взятое за 100%,

метод суммы относительной экономии по производственным и финансовым ресурсам;

"метод расстояний" для рейтинговой оценки объектов анализа.

Теоретической основой комплексной оценки результатов финансово-хозяйственной деятельности может служить взаимосвязь факторов, показателей и конечных результатов интенсификации и эффективности бизнеса, представленная на рис.1.

1.3 Методика комплексной оценки эффективности хозяйственной деятельности

Предлагаемая методика комплексной оценки эффективности хозяйственной деятельности содержит систему расчетов. Проиллюстрируем эти расчеты на примере предприятия за два года: 1-й год - базовый, 2-й год - отчетный. Исходные данные представлены в табл.2. Результаты анализа интенсификации и эффективности в сводном виде представлены в табл.3.

 Скачать реферат