Финансовое состояние коммерческого строительного предприятия

Баланс считается ликвидным при условии следующих соотношений групп активов и обязательств:

1) А1П1

2) А2П2

3) А3П3

4) А4"images/referats/13924/image016.png">П4

Согласно данным таблицы 2.6. за данный период времени баланс можно считать абсолютно ликвидным, так как выполняются все из неравенств активов и пассивов.

Неравенство А1П1 показывает текущую ликвидность. В данной ситуации это неравенство выполняется. Следовательно, это означает, что предприятие обладает достаточными денежными средствами, чтобы покрыть срочные обязательства, то есть кредиторскую задолженность и кредиты банка, то есть платежеспособно.

ООО "Сиботделстрой" обладает быстрореализуемыми активами в достаточном объеме, что подтверждается соблюдением неравенства А2П2. Это говорит о том, что обеспечивается своевременная отгрузка сырья на объекты.

Сравнение медленно реализуемых активов с долгосрочными обязательствами показывает перспективную ликвидность. Так как неравенство А3П3 соблюдается на протяжении всего анализируемого периода, то можно сделать вывод о том, что предприятие сможет превратить незавершенное производство в готовую продукцию и реализовать его, но затратив намного больше времени.

Соответствие данных неравенству А4П4 говорит о том, что все затраты предприятие сможет покрыть за счет собственных средств.

Наряду с абсолютными показателями для оценки ликвидности предприятия рассчитывают финансовые коэффициенты ликвидности. Расчет данных коэффициентов производится путем поэтапного сопоставления отдельных групп активов с краткосрочными пассивами на основе данных бухгалтерского баланса.

Данные показатели представляют интерес не только для руководства предприятия, но и для внешних субъектов анализа: коэффициент абсолютной ликвидности представляет интерес для поставщиков, коэффициент быстрой ликвидности – для банков, коэффициент текущей ликвидности – для инвесторов.

Основными показателями ликвидности баланса являются:

Коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия)=Текущие активы/ Финансовые обязательства (2.6.)

Коэффициент текущей ликвидности показывает, сколько всего текущих активов приходится на текущие обязательства. Этот коэффициент используется в случаях, когда стоимость запасов (товарно-материальных ценностей) в общем объеме текущих активов достигает не менее 50 %.

Для анализируемого предприятия имеем следующие годовые значения этого коэффициента:

- 2005г.: 10500000 руб./5050000 руб. = 2;

- 2006г.: 11130000 руб./ 6060000 руб. = 1,84;

- 2007г.: 10900000 руб./ 6891000 руб. = 1,58.

Коэффициент быстрой ликвидности (коэффициент "критической" оценки, или "быстрый" коэффициент) = Текущие активы – Запасы/ Финансовые обязательства (2.7.)

Коэффициент критической оценки берет в расчет только ликвидные активы (без учета запасов). Сказанное основано на том, что запасы не так быстро преобразуются в денежные средства, и поэтому "горящие" долги сложнее оплатить, привлекая вышеуказанный источник. В сравнении с коэффициентом текущей ликвидности дает уточненную оценку ликвидности, так как учитывает наиболее ликвидную часть текущих активов.

- 2005г.: (10500000 руб.-5500000 руб.)/5 050000 руб. = 1;

- 2006г.: (11130000 руб.-6000000 руб.)/6 060000 руб. = 0,85;

- 2007г.: (10900000 руб.-5600000 руб.)/6 891000 руб. = 0,77.

Коэффициент абсолютной ликвидности = Текущие активы – Запасы – Дебиторы/ Финансовые обязательства = Наиболее ликвидные активы/ Финансовые обязательства (2.8.)

Этот коэффициент показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время. Нормальное ограничение данного показателя : не менее 0,2 0,7 (0,8).

Для исследуемого предприятия имеем следующую тенденцию в изменении коэффициента абсолютной ликвидности:

- 2005г.: (10500000 руб.-5500000 руб.-4100000 руб.)/950 000 руб. = 0,95;

- 2006г.: (11130000 руб.-6000000 руб.-4200000 руб.)/1860000 руб. = 0,5;

- 2007г.: (10900000 руб.-5600000 руб.-4110000 руб.)/2781000 руб. = 0,43.

Для комплексной оценки ликвидности в целом рассчитываем общий показатель ликвидности:

Общий показатель ликвидности = Внеоборотные активы/ Дебиторская задолженность (2.9.)

- 2005г.: 4350000 руб./4100000 руб. = 1,06;

- 2006г.: 3956000 руб./4 200000 руб. = 0,94;

- 2007г.: 5000000 руб./4 110000 руб. = 1,2.

Обобщим все рассчитанные коэффициенты ликвидности в таблице 2.7.

Таблица 2.7.

Значения коэффициентов, характеризующих ликвидность ООО "Сиботделстрой"

В результате оценки платежеспособности предприятия можем сказать следующее:

 Скачать реферат